'Cổ phiếu vàng' được Warren Buffett tích cực gom mua, kỳ vọng tăng trưởng vượt trội trong năm 2025
VeriSign là một trong những công ty có lợi nhuận cao nhất trong S&P 500.
VeriSign, cổ phiếu internet lớn nhất trong danh mục đầu tư của Berkshire Hathaway , vừa được các nhà phân tích của Citi đánh giá là một trong những cổ phiếu tiềm năng nhất cho năm 2025. Tập đoàn của Warren Buffett đã tăng cường sở hữu cổ phiếu này vào cuối năm 2024, nâng tỷ lệ nắm giữ lên gần 14%, tương đương 2,7 tỷ USD, qua đó trở thành cổ đông lớn nhất của công ty.
VeriSign cung cấp các dịch vụ đăng ký và niêm yết tên miền, đồng thời vận hành cơ sở hạ tầng internet thiết yếu. Thành lập năm 1995, công ty là nhà đăng ký duy nhất cho các tên miền .com và .net, cũng như quản lý hai trong số 13 máy chủ gốc internet toàn cầu.
Theo Citi, VeriSign được kỳ vọng sẽ có một năm 2025 khởi sắc. Công ty phân tích này dự đoán giá cổ phiếu VeriSign có thể đạt 238 USD, tăng 16% so với mức giá hiện tại. Trong kịch bản lạc quan nhất, cổ phiếu có thể tăng hơn 50%, đạt 312 USD.
Citi nhận định: “VeriSign là lựa chọn đầu tư an toàn trong lĩnh vực internet nhờ tính chất ổn định như một công ty tiện ích, khả năng điều chỉnh giá định kỳ, doanh thu bền vững và biên lợi nhuận EBITDA thuộc hàng tốt nhất. Đây là cơ hội đầu tư hấp dẫn với tỷ lệ rủi ro/lợi nhuận hợp lý”.
VeriSign là một trong những công ty có lợi nhuận cao nhất trong S&P 500. Tính đến quý III/2024, công ty đứng thứ 5 về biên lợi nhuận ròng (56%), ngang bằng với Nvidia. Về biên lợi nhuận hoạt động, VeriSign xếp thứ 3, và đứng thứ 13 về biên lợi nhuận gộp.
Citi cũng nhận thấy dấu hiệu tích cực từ sự tăng trưởng tháng qua tháng trong số lượng đăng ký tên miền .com, cho thấy khả năng tăng trưởng so với cùng kỳ năm trước trong năm 2025.
"Nếu xu hướng này duy trì ổn định, và các vấn đề về giá không còn là mối lo ngại, mức chiết khấu của cổ phiếu VRSN so với đỉnh lịch sử sẽ trở thành động lực lớn cho đà tăng giá”, Citi nhận định.
Dù năm qua khá thách thức, cổ phiếu VeriSign chỉ tăng 2%, thấp hơn nhiều so với mức tăng 23% của S&P 500. Hiện tại, cổ phiếu này thấp hơn 20% so với mức cao kỷ lục vào tháng 12/2021.
VeriSign đang giao dịch với hệ số P/E khoảng 24 lần, phù hợp với mức trung bình 15 năm qua. Tuy nhiên, mức định giá này vẫn thấp hơn 27% so với trung bình 15 năm và thấp hơn 52% so với đỉnh.
Citi nhấn mạnh rằng mức định giá hiện tại khiến VeriSign trở thành một cơ hội đầu tư hấp dẫn: "Nếu VeriSign lấy lại được mức tăng trưởng doanh thu từ trung bình đến cao (khoảng 5% từ tăng giá và 2% từ khối lượng), với biên lợi nhuận cao và chương trình mua lại cổ phiếu tiếp tục thúc đẩy tăng trưởng EPS hai chữ số, cổ phiếu hiện tại thực sự đang ở mức giá rẻ”.
Theo Business Insider
