Warren Buffett bán hơn 130 tỷ USD cổ phiếu nhưng vẫn vững tin vào một mã tiềm năng 

Bán mạnh cổ phiếu và nắm giữ tiền mặt  

Khi thị trường chứng khoán Mỹ lao dốc, Warren Buffett - nhà đầu tư huyền thoại với triết lý “tham lam khi người khác sợ hãi” - đang áp dụng chiến lược đầy tính toán. Thay vì hoảng loạn trước sự điều chỉnh của thị trường, ông và tập đoàn Berkshire Hathaway đã chủ động tích lũy một lượng tiền mặt khổng lồ, chuẩn bị sẵn sàng để tận dụng cơ hội khi giá cổ phiếu trở nên hấp dẫn hơn. 

Từ năm 2023, Buffett đã bắt đầu giảm đáng kể danh mục đầu tư của Berkshire Hathaway. Ông bán ròng khoảng 34 tỷ USD cổ phiếu trong năm 2023 và nâng con số này lên 134 tỷ USD vào năm 2024. Các cổ phiếu bị cắt giảm bao gồm cả những khoản đầu tư quan trọng như Apple và Bank of America. Điều này giúp Berkshire Hathaway nắm giữ 334 tỷ USD tiền mặt, sẵn sàng mua vào khi thị trường xuất hiện những món hời. 

Động thái này phản ánh sự thận trọng của Buffett trước mức định giá quá cao của thị trường chứng khoán Mỹ. Trong hai năm qua, chỉ số S&P 500 đã tăng gần 60% trong khi Nasdaq tăng gần 90%, vượt xa mức tăng trưởng trung bình khoảng 10%/năm. Sự bùng nổ này khiến ông nhận thấy rủi ro lớn và quyết định giảm bớt cổ phiếu, tích lũy tiền mặt để chờ thời cơ. 

Bên cạnh nắm giữ tiền mặt, Buffett cũng đang tìm kiếm cơ hội ở các thị trường ngoài Mỹ. Ông lo ngại về những bất ổn địa chính trị và ảnh hưởng của thuế quan Mỹ đối với giá cả hàng hóa. Điều này có thể lý giải tại sao ông đang xem xét đầu tư vào các doanh nghiệp ở châu Âu và các thị trường ít biến động hơn. 

Một trong những cổ phiếu tiềm năng mà các nhà đầu tư có thể quan tâm là Hikma Pharmaceuticals (LSE: HIK) - một doanh nghiệp dược phẩm đang mở rộng mạnh mẽ trong lĩnh vực thuốc generic. Công ty này đã có 13 năm liên tiếp tăng cổ tức với tốc độ trung bình 14%/năm, nhưng vẫn đang giao dịch với mức P/E chỉ 11,5 - thấp hơn nhiều so với mức định giá trung bình của S&P 500. 

Warren Buffett đã bán hơn 130 tỷ USD cổ phiếu nhưng vẫn giữ khoản đầu tư vào một "ông lớn" thương mại điện tử.

Amazon – ngoại lệ trong danh mục đầu tư của Buffett  

Dù đã bán ra nhiều cổ phiếu công nghệ, nhưng Buffett vẫn giữ nguyên lượng cổ phiếu Amazon (NASDAQ: AMZN) trong danh mục đầu tư của Berkshire Hathaway. Điều này cho thấy niềm tin của ông vào tiềm năng tăng trưởng dài hạn của gã khổng lồ thương mại điện tử. 

Amazon đang đầu tư mạnh vào AI và tự động hóa để cải thiện tốc độ giao hàng, giảm chi phí và tối ưu hóa trải nghiệm khách hàng. Trong năm 2024, công ty đã mở rộng khu vực giao hàng trong ngày lên 140 thành phố, tăng 60% so với trước đó. Đồng thời, Amazon tiếp tục dẫn đầu về giá bán lẻ trực tuyến với mức giá trung bình thấp hơn 14% so với các đối thủ. 

Ngoài thương mại điện tử, Amazon còn đặt cược lớn vào trí tuệ nhân tạo (AI) thông qua Amazon Web Services (AWS). Công ty đã chi hơn 100 tỷ USD để phát triển hạ tầng AI, cung cấp từ nền tảng tạo mô hình ngôn ngữ lớn (LLM) đến các công cụ AI dành cho doanh nghiệp. 

Warren Buffett vẫn kiên định với chiến lược đầu tư dài hạn. Ông bán bớt cổ phiếu khi thị trường ở đỉnh cao, tích lũy tiền mặt và chờ cơ hội mua vào khi giá giảm. Đồng thời, ông tìm kiếm cơ hội ở các thị trường nước ngoài và giữ vững niềm tin vào các doanh nghiệp có tiềm năng dài hạn như Amazon. 

Với các nhà đầu tư cá nhân, việc theo dõi động thái của Buffett có thể mang lại những gợi ý quan trọng. Thay vì hoảng loạn khi thị trường giảm, đây có thể là thời điểm tốt để tìm kiếm những cổ phiếu chất lượng với mức giá hợp lý. 

Theo The Motley Fool 

>> Warren Buffett tiếp tục gom cổ phiếu: 5 khoản đầu tư ông dự định giữ mãi mãi