Cổ phiếu ngành heo nổi sóng, VCBS Research cho rằng có 2 yếu tố để kỳ vọng vào nhóm ngành này trong cuối năm và năm 2024.
6 tháng đầu năm 2023, tổng đàn heo cả nước đạt 26 triệu con tăng 2,5% so với cùng kỳ 2022. Đàn heo có xu hướng cải thiện nhẹ nhờ dịch bệnh được đẩy lùi và giá heo đã tăng trở lại. Trong báo cáo triển vọng ngành heo mới đây, Chứng khoán Vietcombank(VCBS) cho rằng có 2 điều để kỳ vọng vào ngành heo trong cuối năm và năm 2024.
Kỳ vọng tăng giá thịt heo
Theo VCBS Research: (1) Lạm phát có dấu hiệu tăng trở lại từ giữa quý II, cho tới thời điểm tháng 8/2023, CPI Việt Nam tăng 0,88% mom và 2,96% yoy. Điều này có thể kìm hãm nhu cầu tiêu dùng của người dân trong thời gian tới. (2) Từ quý II/2023, tốc độ tăng trưởng của đàn heo chậm lại chỉ khoảng 2-3% mom. Tổng lượng heo giống nhập khẩu vào Việt Nam ghi nhận ở mức thấp dưới 1.000 con kể từ đầu quý II. Các doanh nghiệp cũng nhận định tổng đàn heo Việt Nam đã giảm khoảng 12-15% yoy, dự báo nguồn cung có thể thu hẹp hơn trong thời gian tới. (3) Do Tết Nguyên Đán năm nay đến muộn, nên nhu cầu thịt heo có khả năng sẽ tăng rõ rệt hơn ở tháng 1/2024. Hiện tại, nhu cầu về thịt heo vẫn tăng nhưng biến động không rõ ràng.
Như vậy, giá thịt heo được kỳ vọng sẽ tăng mạnh hơn ở khoảng đầu năm 2024 nếu lạm phát hạ nhiệt và nhu cầu thịt heo được cải thiện rõ rệt hơn.
Kỳ vọng hạ giá thành nhiên liệu đầu vào
Chỉ số giá các loại ngũ cốc tiếp tục đà hạ nhiệt trong tháng 8/2023, với mức giảm từ 13-23% svck, và 18-40% so với mức đỉnh hồi tháng 5/2022.
 |
| Giá lương thực có sự sụt giảm mạnh so với cùng kì. Nguồn VCBS Research |
Các chuyên gia nhận định, giá thức ăn chăn nuôi sẽ tiếp tục giảm cho đến đầu năm 2024, do các nhà nhập khẩu đã tích cực tích trữ ngũ cốc từ đầu năm 2023, trước lo ngại hiện tượng El Nino sẽ ảnh hưởng nặng nề đến vụ mùa.
Trong báo cáo mới nhất từ tháng 7/2023, FAO dự báo sản lượng ngũ cốc toàn cầu trong năm 2023 sẽ chạm mức kỷ lục mới 2.819 triệu tấn (+1,1% yoy) nhờ lượng mưa nhiều hơn dự kiến ở một số vùng trồng trọt trọng điểm. Lượng tồn kho ngũ cốc cho vụ 2023/2024 được dự báo đạt mức 878 triệu tấn (+2,3% yoy), do đó nguồn cung dự kiến dồi dào trong thời gian sắp tới.
Cổ phiếu ngành heo trên thị trường chứng khoán liên tục nổi sóng trong 1-2 tháng gần đây. Trong phiên 21/12, cổ phiếu HAG (+6,80%), DBC (+2,92%), BAF (+1,19%), MML (+10,92%). Tính từ ngày 1/11, HAG (+64%), BAF (+12,54%), DBC (+53%), MML (+39,49%) đạt mức tăng trưởng ấn tượng so với thị trường chung.
